随着“最严监管年”的到来，券商被证监会立案调查的数量空前扩张，无疑加剧了其被降级的风险。
根据2016年分类评价结果，上述7家公司分别因经纪业务、两融业务和新股发行保荐业务涉嫌违法违规被证监会立案调查，虽未正式作出行政处罚，但反映出相关公司在有关业务环节的内部控制上出现了问题，根据《证券公司分类监管规定》予以扣分，导致其分类评价结果与去年相比出现不同程度下降。
早在公布评级结果公布以前，经记者统计，证监会及其派出机构在2015年5月1日至2016年4月30日期间，累计公布了5次处罚公告，被点名处罚的证券公司多达15家。其中，13家券商在2015年的分类评级中都是AA级。
值得一提的是，目前位居第一阶梯的海通证券、广发证券、华泰证券、中信证券、中信建投证券、申万宏源证券和银河证券都赫然在列。
其中，证监会去年9月11日通报，对华泰证券、海通证券、广发证券、方正证券4家证券公司涉嫌未按规定审查、了解客户真实身份等违法违规案及浙商期货涉嫌违反期货法律法规案调查、审理完毕。
根据证监会通报的处罚决定，4家券商公司层面被采取的处罚就有三项：被警告、被罚款和被没收违法所得。对照2010年证监会修订后实施的《证券公司分类监管规定》中相关的扣分项目，2016年这4家券商难逃降级厄运。
而原本纪录一向良好的兴业证券突然“栽”在了自己保荐的发行人身上。近日，兴业证券公告称，拿出自有资金5.5亿元人民币设立欣泰电气适格投资者先行赔付专项基金，董事会同意公司对依法承担的责任主动进行先行赔付。
据悉，这也是证监会新股发行制度改革引入保荐机构先行赔付制度以来的首个先行赔付案例。此前欣泰电气因为财务造假而受到证监会立案调查。
